Examen Sistemas de Información
Marcetta, Wong & Palmirotto Investment Company, una corporación dedicada al corretaje, tiene como Gerente General a Sherry Faye Stull, además de ser la principal oficial la cual tiene a su cargo los portafolios de clientes ricos y famosos.
La Gerente General está en desacuerdo con el sistema propuesto por Financial Investment Decision Support System Group ya que no piensa que es el adecuado para las necesidades de la compañía.
En la firma de inversiones existe una variedad de administradores de portafolios, algunos de los administradores de portafolios fueron contratados por sus clientes para que fueran los encargados de la venta y compra de bonos y acciones, estos están sujetos a arreglos individuales y lucrativos tanto para ellos como para la casa de inversiones otros son empleados de la firma y son asignados a los casos según se requiera.
Algunos clientes delegaron a sus administradores todas las decisiones que tuvieran que ver con sus portafolios, otros le dieron libertad de decisión parcial, esto es, implantaron restricciones de inversión en cuanto al tipo de inversión y el monto de inversión donde no hay que consultarlos, cualquier inversión fuera de estos parámetros hay que consultarlas con el cliente.
La tarifa de la casa de inversiones es de 2.3% del primer millón de dólares en inversiones y .72% en exceso del primer millón. Al menos una vez al año los administradores de portafolios se reúnen con sus clientes para revisar los contratos, y especificaciones sobre los tipos de inversiones y estrategias de inversión.
Hay clientes que son agresivos en cuanto a sus estrategias de inversión y le gustan las inversiones arriesgadas que reditúan mayores ganancias, mientras que otros, son más conservadores y prefieren un riesgo menor, mayor confianza en la inversión y que le deje una ganancia aunque menor, estable.
Los administradores de portafolio tratan de variar el tipo de inversión entre bonos, acciones y otros instrumentos, de hecho, los más agresivos tienen más inversiones en acciones, mientras que los más conservadores tienen una alta proporción en bonos de gobierno. Una vez establecido la estrategia y escogido las inversiones principales los administradores se dedican a comprar o vender cuando los precios de los instrumentos se ven fuera de la cotización regular o cuando se ven lucrativos, o cuando su cliente necesita más efectivo.
Ellos se cuidan de no hacer muchas transacciones si no son necesarias ya que cada transacción le cuesta una comisión a su cliente.
Con el advenimiento de los Portales de Internet que se dedican a tomar inversiones, tales como Ameritrade, Charles Schwab Online Investment, y otros, la Junta de Directores encomendó un proyecto que implantará un sistema de información que automatizara la mayoría de las decisiones sobre los portafolios. Usará procedimientos matemáticos - financieros para examinar cada portafolio diariamente para encontrar mejores y más ventajosas maneras para distribuir las inversiones, siempre que sean consistentes con las estrategias discutidas con sus clientes.
Dado que los administradores de portafolios estaban ocupados en reuniones con sus clientes, la mayoría fuera de la ciudad, el sistema podría tener la ventaja de hacer transacciones de tiempo corto sacando partida de las fluctuaciones del mercado, para esto se le daría al sistema que el máximo del portafolio atado a estas inversiones a corto plazo sería un 10 % de cualquier portafolio. Del restante 90% el administrador del portafolio junto con su cliente tendría la potestad de las decisiones.
La Gerente General, Sherry Faye Stull entiende que hay que competir con las casa de inversiones en línea, usando un sistema que sea en línea, ya que el propuesto aunque saca ventaja del mercado cuando los gerentes de portafolios están ocupados, el inversionista que invierte en línea no quiere saber de intermediario, lo que quiere es hacer su inversión, beneficiarse de los informes de la casa de inversiones y cualquier consejo global sobre inversiones "calientes" del momento.
Además ella entiende que este sistemas beneficia solamente a los inversionistas ricos, pero ella entiende que en el mercado hay grupos de inversionistas que están dispuestos a invertir pero no tienen grandes cantidades que puedan pagar un administrador de portafolio individual.
Preguntas.
1. Armonice las ideas de la Gerente General y la de Financial Investment Decision Support System Group de suerte tal que tanto la Junta de Directores y la Gerente General queden complacidos y puedan trazar un plan estratégico a base del sistema a implantarse.
2. De su opinión sobre las inversiones por medio del Internet y si las casa de inversionista establecidas como Smith Barney, UBS Paine Webber, Merrill Lynch entre otras, deben de mirar esta posibilidad como una opción o como una necesidad. Justifique su respuesta basándose en factores tales como inversión en sistemas de información Vs. ventaja estratégica, movimiento de mercado y cualquier otro enfoque valido para afianzar su posición.
3. ¿Cuál de los siguiente modelos de Porter, el Value Chain o el Competitive Force Model, puede ser usado para identificar las oportunidades para usar los sistemas de información de una forma competitiva y hasta cierto punto estratégico? Explique los modelos primero para después contestar la pregunta.
4. Describa un sistema de información que usted recomendaría para esta situación. Ejemplo: estratégico, transaccional, DSS, etc. Sea lo más específico posible en la identificación de los procesos de negocios "business process" ejemplo, EDI, EFT dentro de extranets, (no necesariamente tiene que describir en detalle los equipos o programación) y como se usaría la información. Justifique su respuesta.
5. Con el advenimiento del comercio electrónico y las corporaciones con presencia virtual que se hacen públicas como Amazon entre otras. El ofrecimiento de acciones y bonos puede ser también de una forma no clásica, ya que se tiene que confiar en la solidez de una corporación que "no existe de forma física". ¿Cómo usted recomendaría que se manejara el ofrecimiento, compra y administración de estos instrumentos de estas compañías? ¿Cuál sería su recomendación de modificación al sistema para manejar la administración de los portafolios con instrumentos de compañías virtuales? Dentro de su explicación, figure puntos críticos del sistema, planificación de la tecnología de la información.